تاجروں اور سرمایہ کاروں کے لیے، بڑے اقتصادی واقعات کے بارے میں باخبر رہنا بہت ضروری ہے۔ یہ ہفتہ کئی اعلیٰ اثر والی رپورٹس لاتا ہے جو مارکیٹوں کو نمایاں طور پر متاثر کر سکتی ہیں۔ فیڈرل ریزرو کے چیئر جیروم پاول کی مہنگائی کے اعداد و شمار، خوردہ فروخت، اور ٹرمپ کے ٹیرف جیسی جغرافیائی سیاسی پیش رفت کی گواہی سے، ہر ایونٹ میں مارکیٹ کے رجحانات کو تبدیل کرنے کی صلاحیت ہوتی ہے۔ آئیے اس بات کو توڑتے ہیں کہ کیا توقع کی جائے اور یہ آپ کے تجارتی فیصلوں کو کیسے متاثر کر سکتا ہے۔
10 فروری 2025: ٹرمپ کی ٹیرف کی حکمت عملی اور چین کا ردعمل
اگر پچھلے کچھ دنوں سے ٹرمپ کی ٹیرف حکمت عملی کا کوئی اشارہ ہے تو، مارکیٹ کو خوف کی کوئی بات نہیں ہے۔ مزید اہم بات یہ ہے کہ عالمی کھلاڑی معمول کے مطابق کاروبار دوبارہ شروع کرنے سے پہلے ٹرمپ کو ان کی علامتی فتوحات دینے کے لیے تیار دکھائی دیتے ہیں۔
چین کی سٹریٹجک جوابی کارروائی
چین اہم کھلاڑی ہے، حالانکہ وہ احتیاط سے چل رہا ہے۔ ٹرمپ کی جانب سے کینیڈا اور میکسیکو کو آخری لمحات میں چھوٹ دینے کے بعد، چین پر ان کے 10% محصولات منگل کو واشنگٹن کے وقت کی آدھی رات سے نافذ ہوئے۔ بیجنگ نے فوری جواب دیا، 80 امریکیوں پر محصولات عائد کر دیئے۔ مصنوعات (10 فروری سے مؤثر)، گوگل پر عدم اعتماد کی تحقیقات شروع کرنا، اہم معدنیات پر برآمدی کنٹرول کو سخت کرنا، اور دو امریکیوں کو شامل کرنا۔ فرموں کو اس کی ناقابل اعتماد ہستی کی فہرست میں شامل کرنا۔
یہ پیمائش شدہ جوابی کارروائی ٹرمپ کے ساتھ اپنے پہلے تجارتی تعطل کے دوران چین کے پچھلے ردعمل سے متصادم ہے، جہاں اس نے امریکہ پر تقریباً مساوی سطح پر محصولات عائد کیے تھے۔ اس بار، چین کے محصولات صرف 14 بلین ڈالر کے امریکی سامان پر محیط ہیں، جو ٹرمپ کے اہداف کا ایک حصہ ہے، جبکہ متبادل جوابی اقدامات پر عمل درآمد کرتے ہوئے جو امریکہ پر دباؤ بڑھانے کی اس کی صلاحیت کو ظاہر کرتے ہیں۔ اگر ضروری ہو تو کمپنیاں.
گولڈمین سیکس کا آؤٹ لک: کمزور CNY اور مضبوط USD
گولڈمین سیکس نے CNY کی مزید گراوٹ کی پیش گوئی کرتے ہوئے کہا:
- کینیڈا/میکسیکو پر غیر متوقع محصولات کی وجہ سے مضبوط USD۔
- غیر یقینی صورتحال میں مارکیٹ کی قیمتوں کا تعین، USD/CNY پر اوپر کی طرف دباؤ کو برقرار رکھنا۔
- USD/CNY میں بتدریج اضافہ، 7.30–7.50 کی متوقع حد کے ساتھ۔
مانیٹری پالیسی اور AUD کا اثر
جبکہ چین کی سست معیشت کو سہارا دینے کے لیے Q1 میں 50bp RRR کٹوتی کی توقع کی گئی تھی، PBOC زیادہ نمائش میں نرمی کے اقدامات کے بجائے کم پروفائل لیکویڈیٹی ٹولز (مثلاً ریپو آپریشنز) کا انتخاب کر سکتا ہے۔
اگر CNY 3% تک کمزور ہو جاتا ہے، تو AUD اس کی پیروی کر سکتا ہے، ممکنہ طور پر اعلی $0.60s میں اپنے حالیہ ٹیرف سے چلنے والی کم پر واپس آ سکتا ہے۔ ابھی کے لیے، ایسا لگتا ہے کہ AUD کا راستہ ختم ہو گیا ہے۔
11 فروری 2025: پاول نے کانگریس کو گواہی دی۔
منگل کو، فیڈرل ریزرو کے سربراہ جیروم پاول ہاؤس فنانشل سروسز کمیٹی کے سامنے اپنی نیم سالانہ مانیٹری پالیسی کی گواہی دیں گے۔ اس کے بعد وہ بدھ کو سینیٹ کی بینکنگ کمیٹی سے خطاب کریں گے۔ ان کے بیانات اہم ہیں کیونکہ وہ شرح سود، افراط زر، اور اقتصادی ترقی کے بارے میں فیڈ کے موقف کے بارے میں بصیرت فراہم کرتے ہیں۔
یہ تاجروں کے لیے کیوں اہم ہے۔
- پاول کی گواہی اکثر مارکیٹ میں اتار چڑھاؤ کا باعث بنتی ہے کیونکہ سرمایہ کار اس کے الفاظ پر ردعمل ظاہر کرتے ہیں۔
- تاجر مانیٹری پالیسی میں تبدیلی کے کسی بھی اشارے پر نظر رکھیں گے، جیسے کہ شرح میں کمی پر نرم موقف۔
- افراط زر، شرح میں اضافے، یا معاشی خدشات کا کوئی بھی ذکر اسٹاک، فاریکس اور کموڈٹیز کو متاثر کر سکتا ہے۔
- بانڈ مارکیٹس سخت ردعمل کا اظہار کر سکتی ہیں، خاص طور پر اگر پاول طویل عرصے تک بلند شرح سود کی طرف اشارہ کرتے ہیں۔
حالیہ مضبوط معاشی اعداد و شمار اور شرح میں کمی کے بارے میں فیڈ کے محتاط موقف کے ساتھ، تاجروں کو مارکیٹ کے ممکنہ جھولوں کے لیے تیاری کرنی چاہیے۔ اگر پاول مزید سخت لہجے کا اشارہ دیتے ہیں تو، امریکی ڈالر مضبوط ہو سکتا ہے، جبکہ ایکوئٹی اور سونے کو نیچے کی طرف دباؤ کا سامنا کرنا پڑ سکتا ہے۔
12 فروری 2025: سی پی آئی رپورٹ ریلیز
کنزیومر پرائس انڈیکس (سی پی آئی) رپورٹ بدھ کو ریلیز ہونے والی ہے اور توقع ہے کہ یہ ہفتے کا سب سے اہم معاشی ڈیٹا ہوگا۔ CPI صارفین کی سطح پر افراط زر کی پیمائش کرتا ہے، اور مارکیٹیں سرخی اور بنیادی CPI نمبر دونوں کی قریب سے نگرانی کریں گی۔
سی پی آئی مارکیٹس کو کس طرح متاثر کرتی ہے۔
- توقع سے زیادہ سی پی آئی فیڈ کو شرح میں کمی میں تاخیر کے لیے دباؤ ڈال سکتا ہے، جس سے امریکی ڈالر مضبوط ہو گا لیکن اسٹاک کمزور ہو گا۔
- کم سی پی آئی ریڈنگ شرح میں کمی کی توقعات کو سہارا دے سکتی ہے، اسٹاک کو بڑھاتا ہے لیکن ڈالر کو کمزور کرتا ہے۔
- تاجروں کو بنیادی CPI پر بھی توجہ دینی چاہیے، جس میں غیر مستحکم خوراک اور توانائی کی قیمتیں شامل ہیں، زیادہ مستحکم افراط زر کی ریڈنگ کے لیے۔
- ٹیک اور رئیل اسٹیٹ جیسے شعبے، جو کہ شرح سود کے لیے حساس ہیں، نمایاں حرکت کا تجربہ کر سکتے ہیں۔
ویسٹراڈو صارفین کو CPI کے اجراء کے بعد فوریکس کے جوڑوں، اشاریوں اور اشیاء کی قیمتوں میں فوری تبدیلی کے لیے چوکنا رہنا چاہیے۔ قلیل مدتی تاجروں کو سونے جیسے اثاثوں میں مواقع مل سکتے ہیں، جو ڈالر کے ساتھ الٹا حرکت کرتے ہیں۔
13 فروری 2025: پی پی آئی ڈیٹا ریلیز
پروڈیوسر پرائس انڈیکس (پی پی آئی) کی رپورٹ، جو جمعرات کو مقرر کی گئی ہے، تھوک قیمتوں کی پیمائش کرکے افراط زر پر ایک اور نقطہ نظر پیش کرتی ہے۔ چونکہ PPI مستقبل کے صارفین کی افراط زر کو متاثر کرتا ہے، اس لیے یہ CPI کے لیے ایک اہم اشارے کے طور پر کام کر سکتا ہے۔
پی پی آئی ڈیٹا کے تجارتی مضمرات
- اگر پی پی آئی پروڈیوسرز کے لیے بڑھتی ہوئی لاگت کو ظاہر کرتا ہے، تو آنے والے مہینوں میں صارفین کی قیمتوں میں بھی اضافہ ہو سکتا ہے، ممکنہ طور پر فیڈ کو اعلی سود کی شرح برقرار رکھنے کے لیے زور دے گا۔
- متوقع سے کم پی پی آئی افراط زر کے دباؤ کو کم کرنے کا اشارہ دے سکتا ہے، ممکنہ طور پر شرح میں کمی کی طرف فیڈ کے فیصلوں کو متاثر کرتا ہے۔
- فاریکس اور کموڈٹیز کے تاجروں کو اس رپورٹ پر فوری ردعمل کے لیے دیکھنا چاہیے۔
- اعلی پیداواری لاگت والی کمپنیاں، جیسے کہ مینوفیکچرنگ اور ریٹیل میں، رپورٹ کے نتائج کی بنیاد پر اسٹاک کی قیمتوں میں تبدیلی دیکھ سکتی ہیں۔
پی پی آئی رپورٹ یا تو سی پی آئی کے رجحانات کی تصدیق کرے گی یا اس کی مخالفت کرے گی، جو تاجروں کو افراط زر کی توقعات پر مزید وضاحت فراہم کرے گی۔ تاجروں کو افراط زر کے وسیع تر رفتار کا اندازہ لگانے اور اس کے مطابق اپنی حکمت عملیوں کو ایڈجسٹ کرنے کے لیے دونوں رپورٹس کو ایک ساتھ استعمال کرنا چاہیے۔
14 فروری 2025: ریٹیل سیلز رپورٹ
جمعہ کی خوردہ فروخت کی رپورٹ ظاہر کرے گی کہ جنوری میں صارفین کے اخراجات کی کارکردگی کیسی رہی۔ صارفین کے اخراجات معاشی نمو کا ایک اہم حصہ چلاتے ہیں، اس رپورٹ کو مارکیٹ کے جذبات کے لیے اہم بناتے ہیں۔
تاجروں کے لیے خوردہ فروخت کا معاملہ کیوں؟
- مضبوط خوردہ فروخت صارفین کے صحت مند اخراجات کی نشاندہی کرتی ہے، ممکنہ طور پر شرح میں کمی کی ضرورت کو کم کرتی ہے اور مارکیٹ کا اعتماد مضبوط کرتی ہے۔
- کمزور فروخت سست روی والی معیشت کا مشورہ دے سکتی ہے، مانیٹری پالیسی ایڈجسٹمنٹ کے امکانات میں اضافہ اور ممکنہ طور پر امریکی ڈالر کو کمزور کر سکتا ہے۔
- اسٹاک، فاریکس، اور کموڈٹیز مارکیٹس ڈیٹا کے لحاظ سے سخت ردعمل کا اظہار کر سکتی ہیں۔
- اشیائے خوردونوش کے شعبے کی کمپنیاں، جیسے بڑے خوردہ فروش اور ای کامرس پلیٹ فارمز، اپنے اسٹاک کی قیمتوں میں نمایاں طور پر اتار چڑھاؤ دیکھ سکتے ہیں۔
باخبر رہیں اور ویسٹراڈو کے ساتھ ہوشیار تجارت کریں۔
اس ہفتے کے واقعات میں اہم مارکیٹ کی نقل و حرکت پیدا کرنے کی صلاحیت ہے۔ کیا آپ ان مواقع سے فائدہ اٹھانے کے لیے تیار ہیں؟ ماہرانہ بصیرت اور ریئل ٹائم مارکیٹ تجزیہ کے لیے آج ہی Vestrado میں شامل ہوں جو آپ کو تجارت میں برتری دے سکتا ہے۔
اب ویسٹراڈو کے ساتھ ہوشیار تجارت شروع کریں!
